Анализ USD/RUB. Трамп перезагружает отношения с Китаем

В четверг, 8 мая, торги по рублю завершились разнонаправленно. Пара доллар/рубль повысилась на 0,08%, до 82,38 руб., тогда как евро/рубль снизилась на 0,49%, до 92,45 руб., юань/рубль — на 0,08%, до 11,26 руб. ЦБ России установил официальные курсы валют с 8 мая: доллар — 80,8612 руб., евро — 92,1439 руб.

Активность участников торгов была пониженной из-за официального выходного в России. С открытия торговой сессии фьючерсный контракт USDRUBF показал рост до 83,07 руб., после чего скорректировался до отметки 82,07 руб.

Снижение курса рубля было обусловлено двумя ключевыми факторами. Во-первых, из-за выходного дня экспортеры сократили продажи валютной выручки. Во-вторых, выросла геополитическая неопределенность, связанная с ситуацией вокруг Украины. Здесь стоит отметить заявления американского президента о приближении момента для принятия решений по украинскому кризису, а также слова помощника президента РФ о важности соблюдения перемирия в честь Дня Победы.

Цена на нефть марки Brent находится на отметке $64,16, торгуясь в 7% от апрельского максимума $68,61. Оптимизм в отношении торговой сделки между США и Китаем помогает снизить опасения по поводу спроса и поддерживает цены на нефть. Однако опасения рецессии в США и жесткая позиция ФРС в отношении процентных ставок укрепляют доллар, что ограничивает рост цен на нефть.

В воскресенье Белый дом объявил о перезагрузке отношений с Китаем после встречи на высоком уровне в Швейцарии. Это положительное развитие помогает снизить опасения по поводу спроса. Однако отсутствие соглашения о снижении тарифов между США и Китаем заставляет покупателей воздерживаться от значительных покупок, ожидая дальнейших деталей.

Торговый оптимизм немного снизил опасения по поводу рецессии в США, но это лишь ожидания. Кроме того, решение ОПЕК+ ускорить увеличение добычи продолжает вызывать опасения по поводу избытка предложения, что также ограничивает рост цен. Индия и Пакистан объявили о прекращении огня, что снизило геополитическую напряженность.

В итоге пока нефть торгуется ниже $69 за баррель, рынок контролируют продавцы. Трейдеры с нетерпением ждут выхода данных по инфляции в США (13 мая), а также выступления председателя ФРС Джерома Пауэлла в четверг, что окажет влияние на доллар и даст новый импульс ценам на нефть.

Пара доллар/рубль крутится вокруг уровня 82,30 руб. внутри диапазона 81,50–84,15 руб. за доллар. На сегодня в качестве сопротивления выделяю уровень 83,35 руб.

Владимир Путин предложил прямые переговоры с Киевом 15 мая в Стамбуле. Это позитивно сказалось на динамике российских акций и индексах. Соответственно, рубль тоже получит временную поддержку. Эффект от этой новости быстро сойдет на нет, поскольку остается много вопросов в проведении встречи и выполнении условий украинской стороны. Полагаю, что курс доллара сохранит движение в диапазоне 81,50–84,15 руб.

Индекс Мосбиржи вырос на 0,69%, до 2852,50 п., индекс РТС — на 0,63%, до 1110,68 п. Торги открылись резким ростом на 2,46%, до 2922 п. на фоне сохранения геополитического позитива. Если позитив сохранится, покупателям будет несложно вернуть значение индекса к уровню 3050 п. Его пробой будет указывать на новое восходящее движение к 3280 п. (мартовский максимум).

Прошедшая неделя ознаменовалась значительным ростом биткоина, который в очередной раз преодолел психологически важную отметку в $100000, закрывшись на уровне $104118 с недельным приростом в 10,44%. Ключевым драйвером роста стало заявление президента Трампа о торговой сделке между США и Великобританией 8 мая, вызвавшее масштабный шорт-сквиз с ликвидациями на $395 млн только по биткоину. Примечательно, что эфириум за этот же период продемонстрировал впечатляющий рост на 39,01%, достигнув $2514, что в четыре раза превышает показатели первой криптовалюты.

С технической точки зрения закрепление биткоина выше $100000 открывает путь к новым целям на уровнях $114000 и $119000, при ключевой поддержке на $98500.

Владислав Антонов
финансовый аналитик BitRiver

Источник